南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（C類(lèi)份額）基金產(chǎn)品資料概要
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（C類(lèi)份額）基金產(chǎn)品資料概要
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（C類(lèi)
份額）基金產(chǎn)品資料概要
編制日期：2026年1月20日
送出日期：2026年1月21日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說(shuō)明書(shū)的一部分。
作出投資決定前，請(qǐng)閱讀完整的招募說(shuō)明書(shū)等銷(xiāo)售文件。
一、產(chǎn)品概況
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持
基金簡(jiǎn)稱(chēng)基金代碼026372
有混合（FOF）C
南方基金管理股份有限
基金管理人基金托管人交通銀行股份有限公司
公司
基金合同生效日
基金類(lèi)型基金中基金（FOF）交易幣種人民幣
運(yùn)作方式其他開(kāi)放式
每個(gè)開(kāi)放日開(kāi)放申購(gòu)，但投資人每筆認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)的基金份額需至少持有
開(kāi)放頻率
滿3個(gè)月，在3個(gè)月鎖定期內(nèi)不能提出贖回申請(qǐng)
開(kāi)始擔(dān)任本基金
基金經(jīng)理汪輕舟基金經(jīng)理的日期
證券從業(yè)日期2015年7月1日
《基金合同》生效后，連續(xù)20個(gè)工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200
人或者基金資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元情形的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在定期報(bào)
其他告中予以披露；連續(xù)50個(gè)工作日出現(xiàn)前述情形的，基金合同終止，無(wú)
需召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)。
法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定時(shí)，從其規(guī)定。
注：本基金為基金中基金（偏債混合型）。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標(biāo)與投資策略
注:詳見(jiàn)《南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）招募說(shuō)明書(shū)》第九部分
“基金的投資”
本基金是基金中基金，優(yōu)選多種具有不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的基金，尋求基
投資目標(biāo)
金資產(chǎn)的長(zhǎng)期穩(wěn)健增值。
本基金投資于依法發(fā)行或上市的基金、股票、債券等金融工具及法律法
規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具。具體包括：經(jīng)中國(guó)證監(jiān)
會(huì)依法核準(zhǔn)或注冊(cè)的公開(kāi)募集的基金份額（含QDII、香港互認(rèn)基金、公
投資范圍開(kāi)募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“公募REITs”））、股票（包含
主板、創(chuàng)業(yè)板及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)上市的股票、存托憑證（下
同））、內(nèi)地與香港股票市場(chǎng)交易互聯(lián)互通機(jī)制允許買(mǎi)賣(mài)的香港證券市場(chǎng)
股票和交易型開(kāi)放式基金（以下分別簡(jiǎn)稱(chēng)“港股通標(biāo)的股票”、“港股通
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ETF”）、債券（包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行的國(guó)債、央行票據(jù)、金融債券、企業(yè)債
券、公司債券、中期票據(jù)、短期融資券、超短期融資券、公開(kāi)發(fā)行的次
級(jí)債券、政府支持機(jī)構(gòu)債、政府支持債券、地方政府債、可轉(zhuǎn)換債券、
可交換債券及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許投資的債券）、資產(chǎn)支持證券、債券
回購(gòu)、銀行存款（包括協(xié)議存款、定期存款以及其他銀行存款）、同業(yè)存
單、貨幣市場(chǎng)工具，以及法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金
融工具（但須符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定）。
本基金的投資組合比例為：80%以上基金資產(chǎn)投資于其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)依
法核準(zhǔn)或注冊(cè)的公開(kāi)募集的基金份額?；鹜顿Y于股票（含存托憑證）、
股票型基金、混合型基金（指基金合同中約定股票投資占基金資產(chǎn)的比
例為60%以上或者最近四個(gè)季度披露的股票投資占基金資產(chǎn)的比例均在
60%以上的混合型基金）合計(jì)占基金資產(chǎn)的比例為10%-30%（其中，本
基金投資于境內(nèi)的股票、股票型基金、混合型基金（指基金合同中約定
股票投資占基金資產(chǎn)的比例為60%以上或者最近四個(gè)季度披露的股票投
資占基金資產(chǎn)的比例均在60%以上的混合型基金）合計(jì)比例不低于基金
資產(chǎn)的5%），本基金投資于港股通標(biāo)的股票的比例不超過(guò)股票資產(chǎn)的
50%。本基金投資于QDII基金和香港互認(rèn)基金的比例不超過(guò)基金資產(chǎn)的
20%。貨幣市場(chǎng)基金投資占基金資產(chǎn)比例不超過(guò)15%。本基金保留的現(xiàn)
金或到期日在一年以內(nèi)的政府債券的比例合計(jì)不低于基金資產(chǎn)凈值的
5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購(gòu)款等。
如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行
適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。
本基金力爭(zhēng)通過(guò)合理判斷市場(chǎng)走勢(shì)，合理配置基金、股票、債券等投資
主要投資策略工具的比例，通過(guò)定量和定性相結(jié)合的方法精選具有不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征
的基金，力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)基金資產(chǎn)的穩(wěn)定回報(bào)。
中證普通債券型基金指數(shù)收益率*80%+中證偏股型基金指數(shù)收益率
業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)
*15%+銀行活期存款利率(稅后)*5%
本基金為混合型基金中基金，理論上其預(yù)期收益和預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)水平高于債
券型基金中基金、債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金和貨幣型基金中基金，低
于股票型基金、股票型基金中基金。本基金可投資港股通標(biāo)的股票，除
風(fēng)險(xiǎn)收益特征
了需要承擔(dān)與境內(nèi)證券投資基金類(lèi)似的市場(chǎng)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等一般投資風(fēng)險(xiǎn)之
外，本基金還面臨匯率風(fēng)險(xiǎn)、香港市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等境外證券市場(chǎng)投資所面臨
的特別投資風(fēng)險(xiǎn)。
（二）投資組合資產(chǎn)配置圖表/區(qū)域配置圖表
無(wú)。
（三）自基金合同生效以來(lái)基金每年的凈值增長(zhǎng)率及與同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的比較圖
無(wú)。
三、投資本基金涉及的費(fèi)用
（一）基金銷(xiāo)售相關(guān)費(fèi)用
份額（S）或金額（M）/持
費(fèi)用類(lèi)型收費(fèi)方式/費(fèi)率備注
有期限（N）
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N
7天≤N
贖回費(fèi)
30天≤N
180天≤N 0-
注：C類(lèi)份額不收取認(rèn)/申購(gòu)費(fèi)。
投資者贖回基金份額產(chǎn)生的贖回費(fèi)，應(yīng)當(dāng)全額計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)。
（二）基金運(yùn)作相關(guān)費(fèi)用
費(fèi)用類(lèi)別收費(fèi)方式/年費(fèi)率或金額收取方
管理費(fèi)0.40%基金管理人和銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)
托管費(fèi)0.10%基金托管人
銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)0.30%銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)
《基金合同》生效后與基金相關(guān)的信息披露費(fèi)用；《基金
合同》生效后與基金相關(guān)的會(huì)計(jì)師費(fèi)、律師費(fèi)、訴訟費(fèi)和
仲裁費(fèi)；基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用；基金的證券交易費(fèi)
用；基金的銀行匯劃費(fèi)用；基金相關(guān)賬戶的開(kāi)戶及維護(hù)費(fèi)
其他費(fèi)用
用；基金投資其他基金產(chǎn)生的其他基金的銷(xiāo)售費(fèi)用，但法
律法規(guī)禁止從基金財(cái)產(chǎn)中列支的除外；因投資港股通標(biāo)的
股票而產(chǎn)生的各項(xiàng)合理費(fèi)用；按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定和《基金
合同》約定，可以在基金財(cái)產(chǎn)中列支的其他費(fèi)用
注：本基金交易證券、基金等產(chǎn)生的費(fèi)用和稅負(fù)，按實(shí)際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。
本基金投資于本基金管理人所管理的公開(kāi)募集證券投資基金的部分不收取管理費(fèi)；本基
金投資于本基金托管人所托管的公開(kāi)募集證券投資基金的部分不收取托管費(fèi)。
通過(guò)直銷(xiāo)機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)本基金C類(lèi)基金份額不收取銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)，通過(guò)直銷(xiāo)機(jī)構(gòu)以外的
其他銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)C類(lèi)基金份額且持有未超過(guò)1年的，收取銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)。對(duì)于投資人
持續(xù)持有期限超過(guò)一年的C類(lèi)基金份額，繼續(xù)計(jì)提的銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)將在投資人贖回相應(yīng)基金份
額或基金合同終止時(shí)隨贖回款或清算款一并返還給投資人。
（三）基金運(yùn)作綜合費(fèi)用測(cè)算
-
四、風(fēng)險(xiǎn)揭示與重要提示
（一）風(fēng)險(xiǎn)揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失本金。
投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資者購(gòu)買(mǎi)基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的《招募說(shuō)明書(shū)》等銷(xiāo)售文件。
一、本基金的特有風(fēng)險(xiǎn)
1、本基金是基金中基金，優(yōu)選多種具有不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的基金，尋求基金資產(chǎn)的長(zhǎng)
期穩(wěn)健增值。因此各類(lèi)資產(chǎn)股票市場(chǎng)、債券市場(chǎng)、海外市場(chǎng)等的變化將影響到本基金基金業(yè)
績(jī)表現(xiàn)。本基金管理人將發(fā)揮專(zhuān)業(yè)研究?jī)?yōu)勢(shì)，力爭(zhēng)通過(guò)各類(lèi)資產(chǎn)的合理配置，持續(xù)優(yōu)化組合
配置，以控制特定風(fēng)險(xiǎn)。
2、本基金的投資組合比例為：本基金80%以上基金資產(chǎn)投資于其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法
核準(zhǔn)或注冊(cè)的公開(kāi)募集的基金份額?；鹜顿Y于股票（含存托憑證）、股票型基金、混合型
基金（指基金合同中約定股票投資占基金資產(chǎn)的比例為60%以上或者最近四個(gè)季度披露的股
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票投資占基金資產(chǎn)的比例均在60%以上的混合型基金）合計(jì)占基金資產(chǎn)的比例為10%-30%
（其中，本基金投資于境內(nèi)的股票、股票型基金、混合型基金（指基金合同中約定股票投資
占基金資產(chǎn)的比例為60%以上或者最近四個(gè)季度披露的股票投資占基金資產(chǎn)的比例均在60%
以上的混合型基金）合計(jì)比例不低于基金資產(chǎn)的5%），本基金投資于港股通標(biāo)的股票的比
例不超過(guò)股票資產(chǎn)的50%。本基金投資于QDII基金和香港互認(rèn)基金的比例不超過(guò)基金資產(chǎn)
的20%因此本基金所持有的基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)、持有基金的基金管理人水平等因素將影響到本
基金的基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)。相對(duì)股票基金其預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)較小，但高于債券基金和貨幣市場(chǎng)基金。
3、本基金為基金中基金，基金資產(chǎn)主要投資于其他公開(kāi)募集證券投資基金的基金份額，
除了持有的本基金管理人管理的其他基金部分不收取管理費(fèi)，持有本基金托管人托管的其他
基金部分不收取托管費(fèi)，申購(gòu)本基金管理人管理的其他基金不收取申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)（不包括
按照基金合同應(yīng)歸入基金資產(chǎn)的部分）、銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)等，基金中基金承擔(dān)的相關(guān)基金費(fèi)用可
能比普通的開(kāi)放式基金高。本基金的管理費(fèi)、托管費(fèi)及銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)分別為0.4%、0.1%和
0.3%，具體可參見(jiàn)招募說(shuō)明書(shū)第十三部分。
4、本基金對(duì)每份基金份額設(shè)定3個(gè)月鎖定期，對(duì)投資者存在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。本基金主要
運(yùn)作方式設(shè)置為允許投資者日常申購(gòu)，但對(duì)于每份份額設(shè)定3個(gè)月鎖定期，鎖定期內(nèi)基金份
額持有人不能就該基金份額提出贖回申請(qǐng)。即投資者要考慮在鎖定期資金不能贖回的風(fēng)險(xiǎn)。
5、本基金為混合型基金中基金，理論上其預(yù)期收益和預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)水平高于債券型基金中
基金、債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金和貨幣型基金中基金，低于股票型基金、股票型基金中基
金。
6、本基金的主要投資范圍為其他公開(kāi)募集證券投資基金，所投資或持有的基金份額拒
絕或暫停申購(gòu)/贖回、暫停上市或二級(jí)市場(chǎng)交易停牌、延期辦理贖回、延期支付贖回款項(xiàng)，
基金管理人無(wú)法找到其他合適的可替代的基金品種，本基金可能暫停或拒絕申購(gòu)、暫停或延
緩贖回業(yè)務(wù)。
7、本基金投資流通受限基金時(shí)，對(duì)于封閉式基金而言，當(dāng)要賣(mài)出基金的時(shí)候，可能會(huì)
面臨在一定的價(jià)格下無(wú)法賣(mài)出而要降價(jià)賣(mài)出的風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)于流通受限基金而言，由于流通受限
基金的非流通特性，在本基金參與投資后將在一定的期限內(nèi)無(wú)法流通，在面臨基金大規(guī)模贖
回的情況下有可能因?yàn)闊o(wú)法變現(xiàn)造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
另外，巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)是開(kāi)放式基金所特有的一種風(fēng)險(xiǎn)，即當(dāng)單個(gè)交易日基金的凈贖回申
請(qǐng)超過(guò)基金總份額的百分之十時(shí)，本基金將可能無(wú)法及時(shí)贖回持有的全部基金份額，影響本
基金的資金安排。
8、本基金投資場(chǎng)內(nèi)上市開(kāi)放式基金時(shí)，由于投資標(biāo)的的價(jià)格會(huì)有波動(dòng)，所投資基金的
凈值會(huì)也會(huì)因此發(fā)生波動(dòng)。封閉式基金的價(jià)格與基金的凈值之間是相關(guān)的，一般來(lái)說(shuō)基本是
同方向變動(dòng)的，如果基金凈值嚴(yán)重下跌，一般封閉式基金的價(jià)格也會(huì)下跌。而開(kāi)放式基金的
價(jià)格就是基金份額凈值，開(kāi)放式基金的申購(gòu)和贖回價(jià)格會(huì)隨著凈值的下跌而下跌。所以本基
金會(huì)面臨基金價(jià)格變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。如果基金價(jià)格下降到買(mǎi)入成本之下，在不考慮分紅因素影響
的情況下，本基金會(huì)面臨虧損風(fēng)險(xiǎn)。
9、本基金投資資產(chǎn)支持證券，主要存在以下風(fēng)險(xiǎn)：
（1）信用風(fēng)險(xiǎn)：信用風(fēng)險(xiǎn)是指資產(chǎn)支持證券參與主體對(duì)它們所承諾的各種合約的違約
所造成的可能損失。從簡(jiǎn)單意義上講，信用風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為證券化資產(chǎn)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流不能支持
本金和利息的及時(shí)支付而給投資者帶來(lái)?yè)p失。
（2）利率風(fēng)險(xiǎn)：是指資產(chǎn)支持證券作為固定收益證券的一種，也具有利率風(fēng)險(xiǎn)，即資
產(chǎn)支持證券的價(jià)格受利率波動(dòng)發(fā)生變動(dòng)而造成的風(fēng)險(xiǎn)。
（3）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：是指資產(chǎn)支持證券不能迅速、低成本地變現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。
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（4）提前償付風(fēng)險(xiǎn)：是指若合同約定債務(wù)人有權(quán)在產(chǎn)品到期前償還，則存在由于提前
償付而使投資者遭受損失的可能性。
（5）操作風(fēng)險(xiǎn)：是指相關(guān)各方在業(yè)務(wù)操作過(guò)程中，因操作失誤或違反操作規(guī)程而引起
的風(fēng)險(xiǎn)。
（6）法律風(fēng)險(xiǎn)：是指因資產(chǎn)支持證券交易結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜、參與方較多、交易文件較多，
而存在的法律風(fēng)險(xiǎn)和履約風(fēng)險(xiǎn)。
10、港股投資風(fēng)險(xiǎn)
本基金可根據(jù)投資策略需要或不同配置地市場(chǎng)環(huán)境的變化，選擇將部分基金資產(chǎn)投資于
港股或選擇不將基金資產(chǎn)投資于港股，基金資產(chǎn)并非必然投資港股。
本基金投資股通標(biāo)的股票的比例較小，但仍將承擔(dān)投資港股通標(biāo)的股票的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，包
括但不限于港股通機(jī)制下因投資環(huán)境、投資標(biāo)的、市場(chǎng)制度以及交易規(guī)則等差異帶來(lái)的特有
風(fēng)險(xiǎn)，如港股市場(chǎng)股價(jià)波動(dòng)較大的風(fēng)險(xiǎn)（港股市場(chǎng)實(shí)行T+0回轉(zhuǎn)交易，且對(duì)個(gè)股不設(shè)漲跌幅
限制，港股股價(jià)可能表現(xiàn)出比C股更為劇烈的股價(jià)波動(dòng)）、匯率風(fēng)險(xiǎn)（匯率波動(dòng)可能對(duì)基金
的投資收益造成損失）、港股通機(jī)制下交易日不連貫可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)（在內(nèi)地開(kāi)市香港休市
的情形下，港股通不能正常交易，港股不能及時(shí)賣(mài)出，可能帶來(lái)一定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)）等。
11、基金合同提前終止的風(fēng)險(xiǎn)
《基金合同》生效后，連續(xù)50個(gè)工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金
資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元情形的，基金合同終止，無(wú)需召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)。投資者可
能面臨基金合同提前終止的風(fēng)險(xiǎn)。
12、投資于存托憑證的風(fēng)險(xiǎn)
本基金的投資范圍包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行上市的存托憑證（“中國(guó)存托憑證”），除與其他
僅投資于滬深市場(chǎng)股票的基金所面臨的共同風(fēng)險(xiǎn)外，本基金還將面臨中國(guó)存托憑證價(jià)格大幅
波動(dòng)甚至出現(xiàn)較大虧損的風(fēng)險(xiǎn)，以及與中國(guó)存托憑證發(fā)行機(jī)制相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，包括存托憑證持
有人與境外基礎(chǔ)證券發(fā)行人的股東在法律地位、享有權(quán)利等方面存在差異可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)；
存托憑證持有人在分紅派息、行使表決權(quán)等方面的特殊安排可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)；存托協(xié)議自動(dòng)
約束存托憑證持有人的風(fēng)險(xiǎn)；因多地上市造成存托憑證價(jià)格差異以及波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)；存托憑證
持有人權(quán)益被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)；存托憑證退市的風(fēng)險(xiǎn)；已在境外上市的基礎(chǔ)證券發(fā)行人，在持續(xù)
信息披露監(jiān)管方面與境內(nèi)可能存在差異的風(fēng)險(xiǎn)；境內(nèi)外法律制度、監(jiān)管環(huán)境差異可能導(dǎo)致的
其他風(fēng)險(xiǎn)。
13、本基金可投資公募REITs，將面臨投資公募REITs的特有風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于：1）
價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)；2）基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)；3）基金份額交易價(jià)格折溢價(jià)風(fēng)險(xiǎn)；4）流動(dòng)性
風(fēng)險(xiǎn)；5）政策調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)；6）終止上市風(fēng)險(xiǎn)。
二、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
證券市場(chǎng)價(jià)格受到經(jīng)濟(jì)因素、政治因素、投資心理和交易制度等各種因素的影響，導(dǎo)致
基金收益水平變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)，主要包括：1、政策風(fēng)險(xiǎn)。2、經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)。3、利率風(fēng)險(xiǎn)。
4、上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。5、購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)。6、信用風(fēng)險(xiǎn)。7、債券收益率曲線變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。8、
再投資風(fēng)險(xiǎn)。
三、管理風(fēng)險(xiǎn)
在基金管理運(yùn)作過(guò)程中基金管理人的知識(shí)、經(jīng)驗(yàn)、判斷、決策、技能等，會(huì)影響其對(duì)信
息的占有和對(duì)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、證券價(jià)格走勢(shì)的判斷，從而影響基金收益水平，造成管理風(fēng)險(xiǎn)。
四、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（C類(lèi)份額）基金產(chǎn)品資料概要
本基金每個(gè)開(kāi)放日開(kāi)放申購(gòu)，但投資人每筆認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)的基金份額需至少持有滿3個(gè)月，
在3個(gè)月鎖定期內(nèi)不能提出贖回申請(qǐng)。在鎖定期屆滿后基金管理人有義務(wù)接受投資人的贖回。
如果出現(xiàn)較大數(shù)額的贖回申請(qǐng)，則使基金資產(chǎn)變現(xiàn)困難，基金面臨流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
五、其他風(fēng)險(xiǎn)
六、本基金法律文件風(fēng)險(xiǎn)收益特征表述與銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)、銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)之間的基金
風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)可能不一致的風(fēng)險(xiǎn)
本基金法律文件投資章節(jié)有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)收益特征的表述是基于投資范圍、投資比例、證券市
場(chǎng)普遍規(guī)律等做出的概述性描述，代表了一般市場(chǎng)情況下本基金的長(zhǎng)期風(fēng)險(xiǎn)收益特征。銷(xiāo)售
機(jī)構(gòu)(包括基金管理人直銷(xiāo)機(jī)構(gòu)和其他銷(xiāo)售機(jī)構(gòu))根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)對(duì)本基金進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，
不同的銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)采用的評(píng)價(jià)方法可能存在不同，因此銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)與基金法律文
件中風(fēng)險(xiǎn)收益特征的表述可能存在不同，銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)之間的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)也可能存在不同，銷(xiāo)
售機(jī)構(gòu)基于自身采用的評(píng)價(jià)方法可能對(duì)基金的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)進(jìn)行定期或不定期的調(diào)整，但銷(xiāo)售機(jī)
構(gòu)向投資人推介基金產(chǎn)品時(shí)，所依據(jù)的基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)結(jié)果不得低于基金管理人作出
的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)結(jié)果。投資人在購(gòu)買(mǎi)本基金時(shí)需按照銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的要求完成風(fēng)險(xiǎn)承受能力與產(chǎn)
品風(fēng)險(xiǎn)之間的匹配檢驗(yàn)。
七、基金投資組合收益率與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率偏離的風(fēng)險(xiǎn)
本基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)僅作為考察基金業(yè)績(jī)的參考，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的表現(xiàn)并不代表基金實(shí)
際的收益情況。本基金實(shí)際運(yùn)作中投資的對(duì)象及其權(quán)重與基準(zhǔn)指數(shù)的成份券及其權(quán)重并非完
全一致，可能出現(xiàn)投資組合收益率與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率偏離的風(fēng)險(xiǎn)。
八、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
（1）本基金的申購(gòu)、贖回安排
（2）投資市場(chǎng)、行業(yè)及資產(chǎn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
（3）巨額贖回情形下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理措施
（4）實(shí)施備用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具的情形、程序及對(duì)投資者的潛在影響
本基金在面臨大規(guī)模贖回的情況下有可能因?yàn)闊o(wú)法變現(xiàn)造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
如果出現(xiàn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商，在確保投資者得到公平對(duì)待的
前提下，可實(shí)施備用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，包括但不限于暫停接受贖回申請(qǐng)、延緩支付贖
回款項(xiàng)、擺動(dòng)定價(jià)、暫?；鸸乐档?，作為特定情形下基金管理人流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助措
施，同時(shí)基金管理人應(yīng)時(shí)刻防范可能產(chǎn)生的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行日常監(jiān)控，保護(hù)
持有人的利益。當(dāng)實(shí)施備用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具時(shí)，有可能無(wú)法按合同約定的時(shí)限支付贖
回款項(xiàng)。
九、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制對(duì)投資者的影響
側(cè)袋機(jī)制是一種流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，是將特定資產(chǎn)分離至專(zhuān)門(mén)的側(cè)袋賬戶進(jìn)行處置清
算，并以處置變現(xiàn)后的款項(xiàng)向基金份額持有人進(jìn)行支付，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)，確
保投資者得到公平對(duì)待。但基金啟用側(cè)袋機(jī)制后，側(cè)袋賬戶份額將停止披露基金份額凈值，
并不得辦理申購(gòu)、贖回和轉(zhuǎn)換，僅主袋賬戶份額正常開(kāi)放贖回，因此啟用側(cè)袋機(jī)制時(shí)持有基
金份額的持有人將在啟用側(cè)袋機(jī)制后同時(shí)持有主袋賬戶份額和側(cè)袋賬戶份額，側(cè)袋賬戶份額
不能贖回，其對(duì)應(yīng)特定資產(chǎn)的變現(xiàn)時(shí)間具有不確定性，最終變現(xiàn)價(jià)格也具有不確定性并且有
可能大幅低于啟用側(cè)袋機(jī)制前特定資產(chǎn)的估值，基金份額持有人可能因此面臨損失。
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（C類(lèi)份額）基金產(chǎn)品資料概要
實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間，因本基金不披露側(cè)袋賬戶份額的凈值，即便基金管理人在基金定期
報(bào)告中披露報(bào)告期末特定資產(chǎn)可變現(xiàn)凈值或凈值區(qū)間的，也不作為特定資產(chǎn)最終變現(xiàn)價(jià)格的
承諾，因此對(duì)于特定資產(chǎn)的公允價(jià)值和最終變現(xiàn)價(jià)格，基金管理人不承擔(dān)任何保證和承諾的
責(zé)任。
基金管理人將根據(jù)主袋賬戶運(yùn)作情況合理確定申購(gòu)政策，因此實(shí)施側(cè)袋機(jī)制后主袋賬戶
份額存在暫停申購(gòu)的可能。
啟用側(cè)袋機(jī)制后，基金管理人計(jì)算各項(xiàng)投資運(yùn)作指標(biāo)和基金業(yè)績(jī)指標(biāo)時(shí)僅需考慮主袋賬
戶資產(chǎn)，并根據(jù)相關(guān)規(guī)定對(duì)分割側(cè)袋賬戶資產(chǎn)導(dǎo)致的基金凈資產(chǎn)減少進(jìn)行按投資損失處理，
因此本基金披露的業(yè)績(jī)指標(biāo)不能反映特定資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值及變化情況。
（二）重要提示
南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本基金”）經(jīng)中國(guó)
證監(jiān)會(huì)2025年12月5日證監(jiān)許可[2024]2691號(hào)文注冊(cè)募集。中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)本基金募集的
注冊(cè)，并不表明其對(duì)本基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒(méi)
有風(fēng)險(xiǎn)。
基金管理人依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，但不保證
基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人。
各方當(dāng)事人同意，因《基金合同》而產(chǎn)生的或與《基金合同》有關(guān)的一切爭(zhēng)議，如經(jīng)友
好協(xié)商未能解決的，任何一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提交上海國(guó)際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會(huì)，按照上海國(guó)
際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會(huì)屆時(shí)有效的仲裁規(guī)則進(jìn)行仲裁。仲裁地點(diǎn)為上海市。仲裁裁決是終局
的，對(duì)各方當(dāng)事人均有約束力，仲裁費(fèi)用由敗訴方承擔(dān)。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個(gè)工作日內(nèi)更新，其他信息
發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比基金的實(shí)際情況可能存在一
定的滯后，如需及時(shí)、準(zhǔn)確獲取基金的相關(guān)信息，敬請(qǐng)同時(shí)關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨時(shí)
公告等。
投資人知悉并同意基金管理人可為投資人提供營(yíng)銷(xiāo)信息、資訊與增值服務(wù)，并可自主選
擇退訂，具體的服務(wù)說(shuō)明詳見(jiàn)招募說(shuō)明書(shū)“基金份額持有人服務(wù)”章節(jié)。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見(jiàn)南方基金官方網(wǎng)站［www.nffund.com］［客服電話：400-889-8899］
●《南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）基金合同》、
《南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）托管協(xié)議》、
《南方穩(wěn)源優(yōu)選3個(gè)月持有期混合型基金中基金（FOF）招募說(shuō)明書(shū)》
●定期報(bào)告，包括基金季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告
●基金份額凈值
●基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)及聯(lián)系方式
●其他重要資料
六、其他情況說(shuō)明
暫無(wú)。
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